در دنیای ترید، بعضی معامله‌گران با یک تصمیم درست به سودهای میلیارد دلاری رسیده‌اند و بعضی دیگر توانسته‌اند سال‌ها در بازارهای مالی عملکرد موفقی داشته باشند.
جورج سوروس با معامله تاریخی علیه پوند انگلیس، جیم سایمونز با معاملات الگوریتمی و استنلی دراکن‌میلر با عملکرد بلندمدت صندوق خود، از بهترین تریدرهای جهان شناخته می‌شوند.موفقیت این افراد فقط به سودهای بزرگ محدود نیست. بعضی از آن‌ها با یک معامله تاریخی مشهور شدند و بعضی دیگر طی چند دهه عملکرد قابل‌توجهی ثبت کردند.
در ادامه، ۱۷ نفر از بهترین تریدرهای جهان را همراه با دستاوردهای مهم و سبک معاملاتی آن‌ها بررسی می‌کنیم.
بهترین تریدرهای جهان
در جدول زیر ۱۷ نفر از بهترین تریدرهای جهان را معرفی کرده ایم و میتوانید ببینید هرکدام در چه بازاری فعالیت داشته‌اند، از چه روشی برای معامله استفاده کرده‌اند و با چه دستاوردی به شهرت رسیده‌اند
این فهرست شامل معامله‌گران فعال و چهره‌های تاریخی است. برای مقایسه آن‌ها، نباید سود یک معامله شخصی را با بازده یک صندوق چندمیلیارددلاری برابر در نظر گرفت.
معرفی ۱۷ تریدر برتر جهان و روش معاملاتی آن‌ها
۱. جورج سوروس (George Soros)
جورج سوروس یکی از بهترین تریدرهای فارکس در جهان است که با معامله معروف خود در سال ۱۹۹۲ به شهرت رسید. در آن سال، سوروس پیش‌بینی کرد که ارزش پوند انگلیس کاهش پیدا می‌کند و به همین دلیل روی ریزش آن معامله باز کرد. پیش‌بینی او درست بود و صندوق تحت مدیریتش توانست حدود یک میلیارد دلار از این معامله سود کسب کند.
سبک معاملاتی: سوروس بیشتر بر اساس شرایط اقتصادی و تصمیم‌های بانک‌های مرکزی معامله می‌کرد. او نرخ بهره، وضعیت اقتصاد کشورها و ارزش ارزها را بررسی می‌کرد تا فرصت‌های مناسب برای خرید یا فروش را پیدا کند. معامله پوند انگلیس هم یکی از موفق‌ترین نمونه‌های استفاده از همین روش بود.
۲. جیم سایمونز (Jim Simons)
جیم سایمونز از موفق‌ترین تریدرهای جهان در زمینه معاملات الگوریتمی بود. سایمونز که پیش از ورود به بازارهای مالی ریاضیدان بود، شرکت Renaissance Technologies را در سال ۱۹۷۸ پایه‌گذاری کرد. صندوق Medallion این شرکت به دلیل بازده بسیار بالای خود در بازارهای مالی شهرت پیدا کرد. موفقیت این صندوق نتیجه استفاده از مدل‌های ریاضی و همکاری تیمی از متخصصان بود. سایمونز در سال ۲۰۲۴ درگذشت.
سبک معاملاتی: روش سایمونز بر پایه تحلیل داده‌های بازار و استفاده از الگوریتم‌های کامپیوتری بود. تیم او با بررسی قیمت‌های گذشته، الگوهای تکرارشونده را شناسایی می‌کرد و بر اساس آن‌ها معاملات را به صورت خودکار انجام می‌داد. این روش به جای پیش‌بینی شخصی معامله‌گر، بر محاسبات ریاضی و آمار تکیه داشت.
۳. استنلی دراکن‌میلر (Stanley Druckenmiller)
استنلی دراکن‌میلر از موفق‌ترین معامله‌گران کلان اقتصادی است که سال‌ها با جورج سوروس همکاری کرد و در معامله معروف پوند نقش مهمی داشت.
از طریق صندوق Duquesne Capital Management به شهرت رسید. طبق گزارش بلومبرگ در سال ۲۰۱۰، این صندوق طی نزدیک به سه دهه فعالیت خود در مدیریت سرمایه مشتریان، هیچ سال زیان‌دهی ثبت نکرده بود.
سبک معاملاتی: بررسی چرخه‌های اقتصادی، سیاست بانک‌های مرکزی و روند دارایی‌ها. دراکن‌میلر با تمرکز سرمایه روی فرصت‌های دارای تحلیل قوی شناخته می‌شود، اما چنین روشی بدون تعیین ریسک می‌تواند زیان سنگینی ایجاد کند.
۴. پل تودور جونز (Paul Tudor Jones)
پل تودور جونز بنیان‌گذار Tudor Investment Corporation و از شناخته‌شده‌ترین معامله‌گران بازار فیوچرز است. یکی از مهم‌ترین اتفاقات کارنامه او به سقوط بازار سهام آمریکا در اکتبر ۱۹۸۷ برمی‌گردد؛ زمانی که موقعیت‌های نزولی او در بازار برای صندوقش سودآور شدند.
سبک معاملاتی: ترکیب تحلیل اقتصاد کلان با بررسی نمودار، رفتار قیمت و مدیریت اندازه معاملات.
نکته قابل توجه در روش جونز، توجه به شرایطی است که تحلیل دیگر اعتبار ندارد. این موضوع در معاملات اهرمی اهمیت زیادی دارد؛ زیرا حتی تحلیل درست نیز با حجم نامناسب می‌تواند حساب معاملاتی را در معرض زیان بزرگی قرار دهد.
۵. بروس کوونر (Bruce Kovner)
بروس کوونر از معامله‌گران برجسته بازار ارز و کالا است که در سال ۱۹۸۳ صندوق Caxton Associates را تاسیس کرد. این شرکت به یکی از نام‌های شناخته‌شده در مدیریت سرمایه بر اساس اقتصاد کلان تبدیل شد.
کوونر به جای محدود شدن به یک بازار، رابطه میان ارزها، نرخ بهره، کالاها و تغییرات سیاسی را بررسی می‌کرد.
سبک معاملاتی: Global Macro با استفاده از تحلیل بنیادی و تکنیکال.
در روش کوونر، تشخیص جهت بازار تنها بخشی از تصمیم است. اندازه موقعیت و نقطه خروج نیز باید پیش از ورود مشخص باشند تا یک تغییر ناگهانی قیمت، بخش بزرگی از سرمایه را از بین نبرد.
۶. بیل لیپشوتز (Bill Lipschutz)
بیل لیپشوتز یکی از معامله‌گران مشهور فارکس است که فعالیت حرفه‌ای خود را در سال ۱۹۸۲ در Salomon Brothers آغاز کرد. او در سال ۱۹۸۹ به سمت مدیرعامل و مسئول جهانی معاملات ارز این شرکت رسید.
لیپشوتز برخلاف معامله‌گرانی که شهرتشان به بازار سهام وابسته است، بخش مهمی از کارنامه خود را در معاملات ارز و آپشن‌های ارزی ساخته است.
سبک معاملاتی: بررسی روندهای ارزی، شرایط بازار، موقعیت‌های معاملاتی و مدیریت ریسک.
برای معامله‌گران فارکس، کارنامه لیپشوتز نمونه مناسبی از فعالیت حرفه‌ای در بازاری است که تغییر نرخ بهره، سیاست پولی و جریان سرمایه بر قیمت‌ها اثر مستقیم دارند.
۷. اندی کریگر (Andy Krieger)
اندی کریگر با معامله بزرگ خود علیه دلار نیوزیلند در سال ۱۹۸۷ مشهور شد. او در آن زمان در Bankers Trust فعالیت می‌کرد و از ابزارهای ارزی برای ایجاد موقعیت نزولی روی دلار نیوزیلند استفاده کرد.
این معامله پس از سقوط شدید بازار سهام آمریکا انجام شد. کریگر معتقد بود ارزش دلار نیوزیلند نسبت به شرایط بازار بیش از اندازه افزایش یافته است. معامله او سود قابل‌توجهی برای بانک ایجاد کرد، هرچند روایت‌های منتشرشده درباره اندازه دقیق موقعیت و میزان سود یکسان نیستند.
سبک معاملاتی: بررسی ارزش‌گذاری ارزها و استفاده از ابزارهای مشتقه برای اجرای معاملات بزرگ.
تجربه کریگر اهمیت شناخت نقدشوندگی بازار را نشان می‌دهد. در بازارهای کم‌عمق، سفارش‌های بزرگ می‌توانند خودشان بر حرکت قیمت تاثیر بگذارند.
۸. دیوید تپر (David Tepper)
دیوید تپر یکی از موفق‌ترین تریدرهای جهان و بنیان‌گذار شرکت سرمایه‌گذاری Appaloosa Management است. یکی از معروف‌ترین معاملات او به سال ۲۰۰۹ برمی‌گردد؛ زمانی که بحران مالی باعث سقوط شدید سهام بانک‌های آمریکایی شده بود. تپر در همین شرایط سهام بانک‌هایی مثل Bank of America و Citigroup را خرید و با بازگشت قیمت سهام آن‌ها، توانست سود چند میلیارد دلاری برای شرکت خود به دست آورد.
سبک معاملاتی: تپر به دنبال سهام و دارایی‌هایی بود که قیمتشان به شدت کاهش پیدا کرده، اما همچنان ارزش سرمایه‌گذاری داشتند. او با بررسی وضعیت مالی شرکت‌ها و شرایط اقتصادی، دارایی‌های مناسب را شناسایی می‌کرد و پیش از بازگشت قیمت، برای خرید آن‌ها اقدام می‌کرد.
۹. جان پالسون (John Paulson)
جان پالسون یکی از معروف‌ترین تریدرهای جهان است که با پیش‌بینی بحران مالی آمریکا در سال ۲۰۰۷ به شهرت رسید. پالسون متوجه شد که تعداد زیادی از وام‌گیرندگان آمریکایی توان بازپرداخت وام مسکن خود را ندارند و این موضوع می‌تواند باعث سقوط ارزش اوراق مرتبط با این وام‌ها شود. به همین دلیل، روی کاهش ارزش این اوراق معامله کرد و با شروع بحران، شرکت سرمایه‌گذاری او توانست در سال ۲۰۰۷ بیش از ۱۵ میلیارد دلار سود کسب کند.
سبک معاملاتی: پالسون بیشتر روی فرصت‌هایی تمرکز داشت که با اتفاقات بزرگ اقتصادی و مالی ایجاد می‌شدند. او وضعیت بازار و شرکت‌ها را بررسی می‌کرد و زمانی که نشانه‌های یک بحران یا تغییر مهم را می‌دید، در جهت پیش‌بینی خود معامله می‌کرد. همین روش باعث شد از سقوط بازار وام مسکن آمریکا سود بزرگی به دست آورد.
۱۰. مایکل بری (Michael Burry)
مایکل بری با پیش‌بینی مشکلات بازار وام مسکن آمریکا و کسب سود از بحران مالی ۲۰۰۸ به شهرت رسید. داستان او بعدها در کتاب و فیلم The Big Short روایت شد.
بری پیش از بحران، کیفیت وام‌های مسکن و اوراق مالی مرتبط با آن‌ها را بررسی کرد و از طریق قراردادهای مشتقه اعتباری علیه این بازار موقعیت گرفت. این معاملات برای سرمایه‌گذاران صندوق Scion Capital سود قابل‌توجهی ایجاد کردند.
سبک معاملاتی: تحلیل بنیادی عمیق، بررسی ارزش‌گذاری و اتخاذ موقعیت خلاف جهت انتظارات بازار.
تفاوت بری با معامله‌گران روندی در این بود که برای تصمیم‌گیری به دنبال تایید حرکت قیمت نمی‌ماند. او براساس تحلیل ساختار دارایی و ریسک‌های پنهان، پیش از شکل‌گیری حرکت اصلی وارد موقعیت شد.
۱۱. ریچارد دنیس (Richard Dennis)
ریچارد دنیس یکی از چهره‌های تاثیرگذار معاملات فیوچرز است. در سال ۱۹۸۳ همراه با ویلیام اکهارت، آزمایش معروف معامله‌گران لاک‌پشت یا Turtle Traders را آغاز کرد.
در این برنامه، گروهی از افراد با سابقه‌های متفاوت انتخاب شدند و قوانین معاملاتی مشخصی را آموزش دیدند. این قوانین بر شکست قیمت، دنبال کردن روند، مدیریت حجم و خروج از معاملات استوار بودند.
سبک معاملاتی: Trend Following یا پیروی از روند با قوانین از پیش تعیین‌شده.
دنیس نشان داد که می‌توان بخش بزرگی از فرایند معامله‌گری را به قواعد مشخص تبدیل کرد. با این حال، نتیجه چنین روشی به اجرای مداوم قوانین، شرایط بازار و کنترل ریسک وابسته است.
۱۲. اد سیکوتا (Ed Seykota)
اد سیکوتا از پیشگامان استفاده از کامپیوتر در معاملات بازارهای مالی است. در دهه ۱۹۷۰ روی توسعه سیستم‌های معاملاتی مبتنی بر داده و قواعد مشخص کار کرد؛ رویکردی که بعدها در صنعت معاملات سیستماتیک گسترش پیدا کرد.
سبک معاملاتی: دنبال کردن روند با کمک سیستم‌های کامپیوتری، الگوهای قیمت و مدیریت سرمایه.
در روش سیکوتا، سیستم معاملاتی باید شرایط ورود، خروج و میزان ریسک را مشخص کند. این ساختار باعث می‌شود تصمیم‌های معاملاتی براساس قواعد ثابت گرفته شوند و نتیجه روش در دوره‌های مختلف قابل بررسی باشد.
۱۳. مایکل مارکوس (Michael Marcus)
مایکل مارکوس یکی از معامله‌گران مشهور بازار کالا بود که در کتاب Market Wizards نیز معرفی شده است.
در Commodities Corporation مدیریت حسابی را با سرمایه اولیه ۳۰ هزار دلار شروع کرد و طی حدود یک دهه ارزش حساب تحت مدیریت خود را به حدود ۸۰ میلیون دلار رساند. در این دوره سرمایه جدید نیز به حساب اضافه شده و برداشت‌هایی از سود انجام شده بود؛ بنابراین این عدد نباید به عنوان رشد یک سرمایه شخصی ثابت معرفی شود.
سبک معاملاتی: ترکیب تحلیل بنیادی بازار کالا، بررسی روند و مدیریت موقعیت‌های معاملاتی.
مارکوس در طول فعالیت خود با زیان‌های قابل‌توجهی نیز روبه‌رو شد. بخش مهمی از تجربه او مربوط به تغییر روش معامله پس از شناخت تاثیر حجم نامناسب و تصمیم‌های احساسی است.
۱۴. جسی لیورمور (Jesse Livermore)
جسی لیورمور یکی از مشهورترین معامله‌گران تاریخ وال‌استریت است که فعالیتش به اواخر قرن نوزدهم و نیمه اول قرن بیستم برمی‌گردد.
او با استفاده از معاملات خرید و فروش استقراضی در بازار سهام به شهرت رسید و در سقوط بازارهای سال‌های ۱۹۰۷ و ۱۹۲۹ معاملات سودآوری داشت. با این حال، کارنامه لیورمور فقط شامل موفقیت نبود و او چندین بار بخش بزرگی از ثروت خود را از دست داد.
سبک معاملاتی: بررسی روند قیمت، رفتار بازار و زمان‌بندی ورود و خروج.
لیورمور نمونه مهمی برای درک تفاوت میان کسب سود بزرگ و حفظ سرمایه است. معاملات موفق تاریخی، به‌تنهایی دوام سودآوری یک معامله‌گر را تضمین نمی‌کنند.
۱۵. مارتین شوارتز (Martin Schwartz)
مارتین شوارتز که با لقب Pit Bull شناخته می‌شود، یکی از معامله‌گران برجسته کوتاه‌مدت وال‌استریت است. او در معاملات شاخص‌های سهام، فیوچرز و آپشن فعالیت داشت و با عملکرد قابل‌توجه در مسابقات معاملاتی دهه ۱۹۸۰ مشهور شد.
در کتاب Market Wizards، جک شواگر به بازده ۷۸۱ درصدی شوارتز در یکی از مسابقات یک‌ساله اشاره می‌کند. این عدد مربوط به همان مسابقه است و نباید به عنوان میانگین بازده سالانه کل دوران فعالیت او در نظر گرفته شود.
سبک معاملاتی: تحلیل تکنیکال، بررسی روند کوتاه‌مدت، اندیکاتورها و کنترل سریع موقعیت‌های زیان‌ده.
۱۶. لیندا بردفورد راشکی (Linda Bradford Raschke)
لیندا بردفورد راشکی از معامله‌گران شناخته‌شده بازار فیوچرز و آپشن است که فعالیت حرفه‌ای خود را در سال ۱۹۸۱ آغاز کرد. او در سال ۱۹۹۲ به عنوان مشاور معاملات آتی یا CTA ثبت شد و بعدها صندوق سرمایه‌گذاری خود را راه‌اندازی کرد.
راشکی علاوه بر مدیریت سرمایه، در زمینه آموزش معاملات کوتاه‌مدت نیز فعالیت داشته و یکی از نویسندگان کتاب Street Smarts است.
سبک معاملاتی: تحلیل تکنیکال کوتاه‌مدت، بررسی رفتار قیمت و استفاده از الگوهای معاملاتی مشخص.
در روش راشکی، آماده‌سازی سناریوهای معاملاتی پیش از شروع بازار جایگاه مهمی دارد. این موضوع برای معامله‌گرانی که روی تایم فریم‌های پایین فعالیت می‌کنند، اهمیت بیشتری پیدا می‌کند.
۱۷. لری هیت (Larry Hite)
لری هیت از پیشگامان معاملات سیستماتیک در بازار آتی است. او در سال ۱۹۸۱ همراه با شرکای خود شرکت Mint Investment Management را تاسیس کرد؛ شرکتی که از نام‌های اولیه و تاثیرگذار در صنعت معاملات مدیریت‌شده آتی بود.
سبک معاملاتی: پیروی از روند، متنوع‌سازی معاملات و استفاده از قوانین مشخص برای مدیریت ریسک.
در روش هیت، تصمیم درباره اندازه هر موقعیت اهمیت اساسی دارد. سرمایه نباید به نتیجه یک معامله یا یک بازار وابسته شود. این نگاه به معامله‌گری، مبنای توسعه بسیاری از سیستم‌های حرفه‌ای مدیریت ریسک در بازار آتی قرار گرفت.
مقایسه سبک معاملاتی بهترین تریدرهای جهان
تفاوت آن‌ها در نحوه پیدا کردن فرصت و زمان ورود به بازار است. برای مثال، مایکل بری پیش از ریزش بازار موقعیت نزولی گرفت، اما ریچارد دنیس برای ورود به معامله به شکست سطوح قیمت و شکل‌گیری روند توجه داشت.
در انتخاب بهترین استراتژی ترید، تفاوت این روش‌ها اهمیت دارد. یک سیستم کوتاه‌مدت به اجرای دقیق سفارش‌ها و کنترل هزینه معاملات وابسته است، در حالی که تحلیل اقتصاد کلان به شناخت روابط اقتصادی و افق زمانی بلندتر نیاز دارد.
ثروتمندترین تریدرهای جهان و تفاوت ثروت با عملکرد معاملاتی
جیم سایمونز، جورج سوروس، استنلی دراکن‌میلر و دیوید تپر از معامله‌گران و مدیران سرمایه ثروتمند تاریخ بازارهای مالی محسوب می‌شوند.ثروت این افراد از منابع مختلفی مانند مالکیت شرکت‌های سرمایه‌گذاری، سهم از سود صندوق‌ها و دارایی‌های شخصی شکل گرفته است. همچنین بخشی از سود صندوق‌ها متعلق به سرمایه‌گذاران آن صندوق است، نه مدیر معامله‌گر.
برای مقایسه عملکرد، سه شاخص اطلاعات دقیق‌تری ارائه می‌کنند:
به همین دلیل، یک معامله‌گر با ثروت شخصی کمتر و سابقه عملکرد پایدار می‌تواند از نظر کیفیت معامله‌گری عملکرد بهتری نسبت به فردی با ثروت بیشتر داشته باشد.
سخن آخر
بررسی بهترین تریدرهای جهان نشان می‌دهد که موفقیت معاملاتی به یک سبک محدود نیست. سوروس و دراکن‌میلر با تحلیل اقتصاد کلان، سایمونز با مدل‌های آماری و دنیس با قوانین دنبال کردن روند به جایگاه مهمی در تاریخ بازارهای مالی رسیدند.
اگر معیار، شهرت در معاملات فارکس باشد، جورج سوروس از برجسته‌ترین نام‌هاست. در معاملات الگوریتمی، جیم سایمونز جایگاه ویژه‌ای دارد و در بررسی سابقه عملکرد بلندمدت، استنلی دراکن‌میلر یکی از چهره‌های شاخص است. این تفاوت‌ها نشان می‌دهد که عنوان بهترین تریدر جهان بدون مشخص کردن معیار مقایسه، رتبه‌بندی دقیقی نیست.
سوالات متداول
از کجا بفهمیم سودی که یه تریدر معروف اعلام کرده واقعیه؟
برای اعتبارسنجی عملکرد، باید گزارش حساب واقعی یا صندوق، مدت دوره معاملاتی، کارمزدها و حداکثر افت سرمایه بررسی شود. گزارش حسابرسی‌شده یا تاییدشده توسط نهاد مستقل از تصویر موجودی حساب یا اسکرین‌شات سود اعتبار بیشتری دارد.
می‌شه معاملات این تریدرها رو به صورت زنده کپی کرد؟
معاملات صندوق‌های خصوصی و معامله‌گران نهادی به شکل عمومی و لحظه‌ای منتشر نمی‌شوند. همچنین خدماتی که با نام افراد مشهور امکان کپی ترید ارائه می‌کنند، بدون تایید ارتباط رسمی با آن افراد قابل اعتماد نیستند.
برای دیدن خرید و فروش صندوق‌های معروف باید کجا رو بررسی کنیم؟
سامانه EDGAR متعلق به کمیسیون بورس و اوراق بهادار آمریکا (SEC) امکان مشاهده گزارش‌های عمومی صندوق‌های مشمول مقررات را فراهم می‌کند. گزارش Form 13F بخشی از دارایی‌های قابل گزارش را به صورت فصلی و با تاخیر منتشر می‌کند؛ این گزارش شامل تمام معاملات، موقعیت‌های فروش استقراضی و معاملات فارکس نیست.
اگه یه نفر با اسم تریدرهای معروف دوره یا سیگنال بفروشه، چطور اعتبارش رو بررسی کنیم؟
ابتدا باید هویت ارائه‌دهنده خدمات و ارتباط رسمی او با معامله‌گر بررسی شود. وب‌سایت رسمی شخص یا شرکت و پایگاه‌های ثبت نهادهای مالی، منابع مناسب‌تری برای بررسی هویت هستند. شهرت یک نام به‌تنهایی اعتبار دوره، سیگنال یا خدمات سرمایه‌گذاری را تایید نمی‌کند.
برای مقایسه عملکرد خودمون با تریدرهای حرفه‌ای چه آماری رو ثبت کنیم؟
بازده خالص پس از کارمزد، حداکثر افت سرمایه، میانگین سود و زیان هر معامله، نسبت سود به زیان و تعداد معاملات باید ثبت شوند. این اطلاعات در کنار یک دوره معاملاتی کافی، تصویر دقیق‌تری از عملکرد ارائه می‌کنند. مقایسه فقط براساس مجموع سود، تفاوت میزان سرمایه و ریسک معاملات را نشان نمی‌دهد.
ثبت دیدگاه
دیدگاه کاربران