اتریوم
نکات کلیدی این هفته
- قیمت اتریوم در هفته گذشته بین سقف 2,440 دلار و کف 2,123 دلار نوسان کرد و در نهایت با افت 6.83 درصدی هفتگی بسته شد.
- روند 30 روزه با کاهش 14.36 درصدی همراه بوده، در حالی که عملکرد 90 روزه همچنان 13.82 درصد مثبت است.
- قیمت زیر میانگین‌های متحرک 20 روزه (2,295) و 50 روزه (2,471) قرار دارد که هر دو به‌عنوان مقاومت پویا عمل می‌کنند.
- RSI چهارده‌روزه در سطح 38 و شاخص ترس و طمع در 29 (نسبت به 37 هفته قبل) نشان از تشدید نگاه نزولی بازار دارد.
- نسبت اتریوم به بیت‌کوین با افت 2.35 درصدی هفتگی به 0.02856 رسیده که ضعف نسبی اتریوم در برابر بیت‌کوین را تأیید می‌کند.
تحلیل تکنیکال هفتگی اتریوم (ETH)
در تحلیل هفتگی امروز ۱۸ آبان ۱۴۰۵، اتریوم نسبت به تحلیل قبلی در ۱۲ آبان که با قیمت 2,277 دلار و افت هفتگی 2.14 درصدی همراه بود، روند نزولی خود را تشدید کرده و اکنون با افت 6.83 درصدی به 2,134 دلار رسیده است. در آن زمان سناریوی نزولی با نشانه‌های اشباع فروش در RSI 32 مطرح شده بود که اکنون با RSI 38 کمی تعدیل شده اما همچنان در ناحیه ضعف باقی مانده است. این روند نشان می‌دهد فشار فروش هفته گذشته نه‌تنها متوقف نشده بلکه شدت گرفته و قیمت را به نزدیکی سطوح حمایتی پایین‌تر کشانده است.
در بازه هفتگی، اتریوم سقف 2,440 دلار و کف 2,123 دلار را تجربه کرد و نهایتاً نزدیک به کف محدوده بسته شد که نشان‌دهنده غلبه فروشندگان در پایان هفته است. روند 30 روزه با افت 14.36 درصدی همچنان نزولی است، هرچند عملکرد 90 روزه با رشد 13.82 درصدی نشان می‌دهد بخشی از حرکت صعودی میان‌مدت هنوز از بین نرفته است. قیمت زیر هر دو میانگین متحرک 20 روزه (2,295 دلار) و 50 روزه (2,471 دلار) قرار دارد که این دو سطح اکنون به‌عنوان مقاومت‌های میان‌مدت عمل می‌کنند. عبور پایدار از این دو میانگین پیش‌نیاز هرگونه تغییر روند کوتاه‌مدت خواهد بود.
RSI چهارده‌روزه در سطح 38 قرار دارد که نه در محدوده اشباع فروش کلاسیک است و نه نشانه‌ای از بازگشت قدرت خریداران، بلکه بیانگر ادامه روند نزولی بدون شتاب شدید است. شاخص ترس و طمع از 37 در هفته گذشته به 29 کاهش یافته و بازار را در ناحیه ترس نگه داشته است، که معمولاً با افزایش ریسک‌گریزی معامله‌گران کوتاه‌مدت همراه است. مجموع این شواهد تکنیکال، سناریوی نزولی را برای اتریوم در کوتاه‌مدت محتمل‌تر می‌کند، مگر آنکه حمایت 1,879 دلار با حجم معاملات مناسب حفظ شود.
تحلیل فاندامنتال اتریوم
ارزش بازار اتریوم با 260.80 میلیارد دلار و عرضه در گردش 122.20 میلیون واحد، همچنان جایگاه دوم بازار رمزارزها را حفظ کرده، اما نسبت حجم معاملات 24 ساعته به ارزش بازار 3.92 درصد نشان می‌دهد نقدشوندگی در سطح متوسطی قرار دارد و حجم بزرگی از سرمایه برای تغییر روند وارد بازار نشده است. فاصله 56.85 درصدی از سقف تاریخی 4,954 دلار بیانگر آن است که اتریوم هنوز در فاز بازیابی عمیق از اصلاح بزرگ قرار دارد و بازگشت به محدوده‌های قبلی نیازمند زمان و تقاضای پایدار است.
عملکرد 90 روزه با رشد 13.82 درصدی نشان‌دهنده مومنتوم مثبت میان‌مدتی است که با افت‌های اخیر تا حدی تضعیف شده، اما همچنان نشان می‌دهد روند سه‌ماهه کاملاً منفی نیست. در مقابل، بازده یک‌ساله با افت 36.7 درصدی نشان می‌دهد سرمایه‌گذارانی که در یک سال گذشته وارد شده‌اند همچنان با زیان قابل‌توجهی مواجه‌اند که می‌تواند فشار فروش بلندمدت ایجاد کند.
نسبت اتریوم به بیت‌کوین در سطح 0.02856 و با افت هفتگی 2.35 درصدی قرار دارد که نشان می‌دهد اتریوم در هفته گذشته ضعیف‌تر از بیت‌کوین عمل کرده و سرمایه نسبت به این دو دارایی تمایل بیشتری به بیت‌کوین داشته است. از سوی دیگر، ارزش قفل‌شده در دیفای اتریوم به 42.15 میلیارد دلار رسیده و با افت‌های 3.69 درصدی هفتگی و 12.63 درصدی ماهانه همراه بوده، که نشان‌دهنده خروج تدریجی نقدینگی از اکوسیستم دیفای و کاهش فعالیت کاربران در این بازه زمانی است.
| ارزش بازار | $260.80B |
|---|---|
| عرضه‌ی در گردش | 122.20M |
| حجم معاملات ۲۴ ساعته | $10.22B |
| نسبت حجم به ارزش بازار | 3.92% |
| تغییر ۹۰ روزه | +13.82% |
| تغییر یک‌ساله | -36.7% |
| فاصله از سقف تاریخی | -56.85% |
| نرخ فاندینگ (بایننس) | -0.0055% |
| اوپن اینترست (بایننس) | $4.85B |
| تغییر هفتگی اوپن اینترست | -9.69% |
| نسبت ETH/BTC | 0.02856 |
| تغییر هفتگی ETH/BTC | -2.35% |
| TVL دیفای شبکه اتریوم | $42.15B |
| تغییر ۳۰ روزه‌ی TVL | -12.63% |
| دامیننس بیت کوین | 60.2% |
| شاخص ترس و طمع | 29 |
| ترس و طمع هفته‌ی قبل | 37 |
بازار مشتقات و جو بازار
نرخ فاندینگ در سطح -0.0055 درصد نشان می‌دهد معامله‌گران فیوچرز بیشتر در موقعیت فروش قرار دارند، هرچند شدت آن چندان بالا نیست. حجم اوپن اینترست به 4.85 میلیارد دلار رسیده و با افت 9.69 درصدی هفتگی همراه بوده که نشان از کاهش تمایل به معاملات اهرمی جدید دارد. دامیننس بیت‌کوین در سطح 60.2 درصد باقی مانده و نشان می‌دهد سرمایه همچنان به سمت بیت‌کوین متمایل است تا آلت‌کوین‌هایی مانند اتریوم. شاخص ترس و طمع از 37 به 29 کاهش یافته که تشدید احتیاط در کل بازار را نشان می‌دهد و در کنار افت نسبت اتریوم به بیت‌کوین، بیانگر ضعف نسبی تقاضا برای اتریوم در مقایسه با هفته قبل است.
سطوح مهم و سناریوهای هفته‌ی پیش‌رو
سناریوی صعودی
در صورتی که حمایت 1,879 دلار با واکنش خریداران همراه شود، احتمال یک حرکت اصلاحی به سمت مقاومت‌های 2,151 و سپس 2,238 دلار وجود دارد. تثبیت بالای میانگین متحرک 20 روزه در 2,295 دلار می‌تواند نخستین نشانه تغییر مومنتوم کوتاه‌مدت باشد. در این سناریو، بازگشت نسبت اتریوم به بیت‌کوین به روند صعودی و کاهش فشار فروش در اوپن اینترست می‌تواند تأییدکننده بازگشت تقاضا باشد. با این حال، تا زمانی که قیمت زیر میانگین 50 روزه در 2,471 دلار باقی بماند، این سناریو صرفاً یک اصلاح موقت در دل روند نزولی بزرگ‌تر تلقی می‌شود.
سناریوی نزولی
در صورت شکست حمایت 1,879 دلار، احتمال تداوم روند نزولی و آزمون سطوح پایین‌تر که در هفته‌های اخیر تجربه نشده افزایش می‌یابد. تداوم افت در اوپن اینترست و ارزش قفل‌شده دیفای می‌تواند نشانه خروج بیشتر سرمایه از اکوسیستم اتریوم باشد. تضعیف بیشتر نسبت اتریوم به بیت‌کوین در کنار افزایش دامیننس بیت‌کوین نیز می‌تواند فشار فروش بر آلت‌کوین‌ها از جمله اتریوم را تشدید کند. در این شرایط، شاخص ترس و طمع احتمالاً به سطوح پایین‌تر از 29 نزول خواهد کرد و احتیاط در بازار افزایش می‌یابد.
در هفته‌ی پیش‌رو چه چیزی را زیر نظر بگیریم؟
در هفته پیش‌رو، معامله‌گران باید واکنش قیمت در محدوده حمایت 1,879 دلار و همچنین عبور یا عدم عبور از مقاومت‌های 2,151 و 2,238 دلار را زیر نظر بگیرند، چرا که این سطوح می‌توانند مسیر کوتاه‌مدت اتریوم را مشخص کنند. تغییرات نسبت اتریوم به بیت‌کوین و روند اوپن اینترست نیز از جمله شاخص‌های مهمی هستند که می‌توانند جهت‌گیری سرمایه در بازار آلت‌کوین‌ها را نشان دهند.
دیدگاه شما درباره‌ی این تحلیل
دیدگاه کاربران