در روزهایی هستیم که نبض کلی اقتصاد جهانی اصلاً حال و روز خوبی ندارد. شرایط بازارهای مالی مختلف مثل بازار بورس و اوراق بهادار، طلا و همچنین ارزهای دیجیتال توسط بسیاری از کارشناسان، بحرانی توصیف می‌شود. در این میان، تقابل میان دلار و یورو شاخص خوبی برای مقایسه سنجش قدرت اقتصاد اروپا در برابر آمریکا است. در ادامه با بررسی قدرت اقتصاد اروپا و آمریکا و بررسی و تحلیل شاخص‌هایی مثل تورم و همچنین میزان نرخ بهره در این دو منطقه بزرگ اقتصادی و در نتیجه مقایسه دلار با یورو همراه شما خواهیم بود؛ با بیتفا همراه باشید!
نرخ تورم و نرخ بهره سالیانه
نرخ تورم را شاید بتوان تاثیر گذارترین عامل اقتصادی در بازارهای مالی سنتی و مدرن نامید و آن را یکی از مهم‌ترین شاخص‌ها برای سنجش قدرت و ضعف اقتصاد یک منطقه عنوان کرد. نرخ بهره سالیانه نیز که معمولاً با نرخ تورم رابطه معکوس داشته است، همیشه به عنوان ابزاری برای کنترل تورم، توسط بانک‌های مرکزی افزایش و یا کاهش داده می‌شود.
نرخ تورم و شاخص بهره آمریکا
در اواخر تیر ماه امسال، نرخ تورم آمریکا اعلام شد؛ در این ماه نرخ تورم آمریکا ۹/۱ درصد اعلام شد و رکورد ۴۰ ساله اقتصاد آمریکا را توسط این گزارشات شکست شد. این اتفاق باعث شد تا ضعف اقتصادی آمریکا نمایان شود و انتقادها نسبت به رئیس جمهور بایدن افزایش پیدا کند. یکی دیگر از پیامدهای افزایش تورم در آمریکا این بود که وزارت خزانه‌داری این کشور تصمیم گرفت تا نرخ بهره آمریکا را ۰/۷۵ درصد افزایش دهد.
نرخ تورم و شاخص بهره در منطقه یورو
در منطقه یورو و با شرایط کنونی، که هیچ چشم اندازی برای پایان جنگ روسیه و اوکران نمی‌توان تصور کرد و با افزایش روز افزون بهای گاز روسیه، شاخص تورم کشورهای حوزه یورو رکورد تازه‌ای را اخیراً ثبت کرد و به ۸/۶ درصد رسید! این اتفاق باعث شد تا تیر ماه امسال بانک مرکزی اروپا نرخ بهره را پس از ۱۱ سال افزایش دهد و از ۰ به ۰/۵ درصد برساند. این اقدام باعث رشد ۰/۶ درصدی یورو در برابر دلار در آن زمان شد.
اقتصاد اروپا و چالش‌های تاریخی
آغاز جنگ بین روسیه و اوکراین تاثیری بسیار منفی و مخربی روی بازارهای مالی و علی‌الخصوص اقتصاد اروپا داشت. این اتفاق باعث شد تا ارزش یورو ریزش بی‌سابقه‌ای را تجربه کند و ارزش یورو نسبت به دلار به پایین‌ترین نقطه خود از سال ۲۰۰۲ برسد. از طرفی با ضعیف شدن یورو، افزایش قدرت دلار را شاهد بودیم که با سیاست‌های انقباضی تهاجمی فدرال رزرو آمریکا، روز به روز بیشتر هم شد و اکنون به نظر می‌رسد اکثر بنگاه‌های بزرگ سرمایه‌گذاری، دلار را به یورو ترجیح داده و دارایی‌هایشان را به دلار ذخیره کرده‌اند!
رابطه شاخص بهره آمریکا با بازار ارزهای دیجیتال
نرخ بهره سالانه معمولاً رابطه معکوسی با رشد بازار ارزهای دیجیتال داشته است. به این دلیل که سرمایه گذاری کم ریسک‌تری را برای سرمایه گذاران بزرگ ارائه می‌دهد که این همواره به ضرر بازارهای دارای ریسک بالا، مثل بازار ارزهای دیجیتال است. اکنون در شرایط فعلی، که پیشبینی‌های منفی در مورد آینده اقتصاد کلان دنیا روز به روز بیشتر می‌شود؛ سرمایه‌گذاران بزرگ در تلاش هستند تا ابتدا از سرمایه‌ها و دارایی‌های خود محافظت کنند و سپس به فکر دریافت سود باشند. در نتیجه رونق بازار ارزهای دیجیتال که یک بازار پر ریسک است با میزان سودی که با ریسک کمتر، توسط بانک‌ها و نهادهای مالی اقتصاد سنتی تضمین می‌شود، رابطه معکوس دارد.
جمع بندی
اکثر تحلیل‌گران اقتصادی شرایط کلی اقتصاد دنیا را رو به افول پیش بینی کرده‌اند. جنگ بین روسیه و اوکراین، بحران بین چین و تایوان و تبعات ناشی از تحریم روسیه تأثیرات زیادی روی اقتصاد دنیا گذاشته است. در سال جاری که انتظار می‌رفت با پایان بحران ویروس کرونا شرایط اقتصادی دنیا بهتر شود، عواملی مانند جنگ‌ها و کمبود منابع غذایی (فشار بر زنجیره تامین) و انرژی توان رشد اقتصادی را از بسیاری از کشورها گرفته است. قدرت گرفتن دلار آمریکا، همیشه اقتصاد سایر کشورها را تضعیف کرده است و حال باید دید روند قدرت دلار تا کجا می‌تواند ادامه پیدا کند. در مقاله “بررسی شاخص دلار و تأثیر آن بر بازار ارزهای دیجیتال” توضیحات خوبی درباره قدرت و ضعف دلار ارائه شده است که توصیه می‌کنیم حتماً آن را مطالعه کنید.
در آخر توصیه ما به سرمایه‌گذاران و معامله گران این است که در شرایط کنونی، اگر قصد فعالیت در بازار ارزهای دیجیتال را دارید، سرمایه‌های خود را مدیریت کنید و شرایط اقتصادی را مستمر رصد کنید!
